їхали ведмеді
На велосипеді.
А за ними кіт
Задом-наперед.
А за ним комарики
На повітряній кульці.
А за ними раки
На кульгавий собаці.
Вовки на кобилі,
Леви в автомобілі.
Зайчики в трамвайчику
Жаба на мітлі ...

Їдуть вони і сміються, як раптом з підворіття вилазить страшний велетень - Тараканіще. Він загрожує звірам, що з'їсть їх. Звірі в паніці - вовки з'їли один одного, крокодил проковтнув жабу, а слониха села на їжака. Тільки раки не бояться - вони хоч і задкують, але безстрашно кричать вусатому чудовиську, що і самі можуть ворушити вусами - не гірше, ніж Тарган. І Гіпопотам обіцяє тому, хто не побоїться чудовиська і буде битися з ним, подарувати двох жаб і просимо ялинову шишку. Звірі расхрабрились і кидаються юрбою до вусаня. Але, побачивши його, бідолахи так лякаються, що тут же тікають. Гіпопотам закликає звірів піти і підняти Таргана на роги, але звірі бояться:

Тільки й чути, як зуби стукають,
Тільки й видно, як вуха тремтять.

І ось Тарган став володарем полів і лісів, і всі звірі йому підкорилися. Він наказує звірам принести йому на вечерю своїх дітей. Всі звірі плачуть і прощаються зі своїми діточками назавжди, проклинаючи злого повелителя. Гірша всіх ридають бідні матері: яка ж мати погодиться віддати свого милого дитини на вечерю ненаситному опудала? Але ось одного разу пристрибала Кенгуру. Побачивши вусаня, гостя сміється:

Хіба це велетень? <...>
Це просто тарган! <...>
Тарган, тарган, таракашечка.
Жідконогая козявочка-букашечка.

Кенгуру соромить своїх зубастих і кількостях знайомих - вони скорилися комашки, таракашки. Бегемоти лякаються, шикають на Кенгуру, але тут звідки не візьмись прилітає Воробей, який Таргана проковтує. Ось і немає велетня! Вся звірина сім'я дякує і славить свого рятівника. Все так бурхливо радіють і танцюють так хвацько, що місяць, затремтівши в небі, падає на слона і скочується в болото. Але місяць незабаром оселяє на місце, і до лісовим мешканцям знову повертаються мир і радість.